جعل خيارات الأسهم المال

تداول خيارات المكالمات مثال على تداول خيارات التداول: خيارات التداول التجارية هي أكثر ربحية من مجرد تداول الأسهم، وأسهل بكثير من معظم الناس يعتقدون، لذلك دعونا ننظر إلى مثال بسيط التداول خيار المكالمة. خيار خيار التداول على سبيل المثال: لنفترض أن يهو عند 40، وتعتقد أن سعره سوف يرتفع إلى 50 في الأسابيع القليلة المقبلة. طريقة واحدة للاستفادة من هذا التوقع هو شراء 100 سهم من الأسهم يهو في 40 وبيعها في غضون بضعة أسابيع عندما يذهب إلى 50. وهذا من شأنه أن يكلف 4،000 اليوم وعندما باعت 100 سهم من الأسهم في غضون بضعة أسابيع كنت وتلقى 5000 لربح 1،000 و 25 العودة. في حين أن العائد 25 هو عائد رائع على أي تجارة الأسهم، والحفاظ على القراءة ومعرفة كيف يمكن أن خيارات التداول التداول على يهو إعطاء 400 العائد على استثمار مماثل كيفية تحويل 4،000 إلى 20،000: مع تداول خيار المكالمة، والعوائد غير عادية ممكنة عندما كنت على يقين من أن سعر السهم سوف تتحرك كثيرا في فترة قصيرة من الزمن. (على سبيل المثال، راجع 100K أوبتيونس تشالنج) يتيح البدء بتداول عقد خيار اتصال واحد ل 100 سهم من ياهو (يهو) بسعر إضراب 40 ينتهي في شهرين. لجعل الأمور سهلة الفهم، دعونا نفترض أن هذا الخيار الدعوة بسعر 2.00 للسهم الواحد، والتي من شأنها أن تكلف 200 لكل عقد منذ كل عقد الخيار يغطي 100 سهم. لذلك عندما ترى سعر الخيار هو 2.00، تحتاج إلى التفكير 200 لكل عقد. التداول أو شراء خيار مكالمة واحدة على يهو الآن يمنحك الحق، ولكن ليس الالتزام، لشراء 100 سهم من يهو على 40 للسهم الواحد في أي وقت من الآن وحتى 3 الجمعة في شهر انتهاء الصلاحية. عندما يذهب يهو إلى 50، لدينا خيار الدعوة لشراء يهو بسعر الإضراب من 40 سيتم تسعير ما لا يقل عن 10 أو 1،000 لكل عقد. لماذا 10 تسأل لأن لديك الحق في شراء أسهم في 40 عندما الجميع في العالم لديها لدفع سعر السوق من 50، لذلك هذا الحق يجب أن يكون يستحق 10 ويقال هذا الخيار ليكون في المال 10 أو أن لديها قيمة جوهرية من 10. دعوة الخيار الرسم البياني العائد على الأجور حتى عند التداول على دعوة يهو 40، دفعنا 200 للعقد وبيعها في 1000 مقابل 800 الربح على 200 الاستثمار - وهذا هو 400 العودة. في سبيل شراء 100 سهم من يهو كان لدينا 4000 لقضاء، لذلك ما كان يمكن أن يحدث إذا قضينا أن 4000 على شراء أكثر من واحد خيار الاتصال يهو بدلا من شراء 100 سهم من الأسهم يهو كان يمكن أن يكون قد اشترى 20 عقدا ( 4،00020020 عقود خيار المكالمة) وكنا قد باعناها ب 20 ألف لربح 16،000. خيارات الاتصال تلميح التداول: في الولايات المتحدة معظم عقود الأسهم وأسعار الخيارات تنتهي في الثالث من يوم الجمعة من الشهر، ولكن هذا بدأ في التغيير حيث تسمح البورصات الخيارات التي تنتهي كل أسبوع لأكثر الأسهم والمؤشرات شعبية. خيارات الاتصال نصيحة التداول: تجدر الإشارة أيضا إلى أن معظم خيارات الاتصال في الولايات المتحدة تعرف باسم خيارات النمط الأمريكي. وهذا يعني أنه يمكنك ممارستها في أي وقت قبل تاريخ انتهاء الصلاحية. على النقيض من ذلك، خيارات الاتصال النمط الأوروبي تسمح لك فقط لممارسة خيار الاتصال في تاريخ انتهاء الصلاحية نداء وطرح الخيار تلميح التداول: وأخيرا، لاحظ من الرسم البياني أدناه أن الميزة الرئيسية أن خيارات الاتصال لديها أكثر من الخيارات المتاحة هو أن احتمال الربح هو غير محدود إذا كان السهم ترتفع إلى 1000 للسهم الواحد ثم هذه الخيارات دعوة يهو 40 سيكون في المال 960 هذا يتناقض مع خيار وضع في معظم أن سعر السهم يمكن أن تنخفض إلى 0. وبالتالي فإن معظم أن خيار وضع يمكن من أي وقت مضى في المال هو قيمة سعر الإضراب. ماذا يحدث لخيارات الدعوة إذا يهو لا ترتفع إلى 50 ويذهب فقط إلى 45 إذا كان سعر يهو يرتفع فوق 40 بحلول تاريخ انتهاء الصلاحية، ليقول 45، ثم خيارات المكالمة الخاصة بك لا تزال في المال من قبل 5 وأنت يمكن ممارسة الخيار الخاص بك وشراء 100 سهم من يهو في 40 وعلى الفور بيعها بسعر السوق من 45 ل 3 ربح للسهم الواحد. بالطبع، لم يكن لديك لبيعه على الفور، إذا كنت ترغب في امتلاك أسهم يهو ثم لم يكن لديك لبيعها. بما أن جميع عقود الخيارات تغطي 100 سهم، فإن ربحك الحقيقي على عقد خيار الاتصال الواحد هو في الواقع 300 (5 × 100 سهم - 200 تكلفة). لا يزال لا رث جدا، إيه ماذا يحدث لخيارات المكالمة إذا يهو لا ترتفع إلى 50 ويبقى فقط حوالي 40 الآن إذا يهو يبقى أساسا نفس ويحوم حوالي 40 للأسابيع القليلة المقبلة، ثم سيكون الخيار في - والمال، وسوف تنتهي في نهاية المطاف لا قيمة لها. إذا يبقى يهو في 40 ثم 40 خيار المكالمة لا قيمة لها لأنه لا أحد سيدفع أي أموال للخيار إذا كنت يمكن أن مجرد شراء الأسهم يهو في 40 في السوق المفتوحة. في هذه الحالة، كنت قد فقدت فقط 200 الذي دفعته للخيار واحد. ماذا يحدث لخيارات المكالمة إذا لم يرتفع يهو إلى 50 وينخفض ​​إلى 35 الآن من ناحية أخرى، إذا كان سعر السوق من يهو هو 35، ثم لديك أي سبب لممارسة خيار المكالمة وشراء 100 سهم في 40 سهم ل 5 خسارة فورية للسهم الواحد. ثاتس حيث يأتي خيار المكالمة في متناول اليدين لأنك لم يكن لديك التزام لشراء هذه الأسهم في هذا السعر - يمكنك ببساطة القيام بأي شيء، والسماح للخيار تنتهي لا قيمة له. عندما يحدث هذا، تعتبر الخيارات الخاصة بك خارج من المال وكنت قد فقدت 200 الذي دفعته لخيار المكالمة. نصيحة هامة - لاحظ أنه بغض النظر عن مدى انخفاض سعر السهم، لا يمكن أن تفقد أكثر من تكلفة الاستثمار الأولي الخاص بك. هذا هو السبب في الخط في الرسم البياني خيار مكافأة الخصم أعلاه هو شقة إذا كان سعر الإغلاق في أو أقل من سعر الإضراب. لاحظ أيضا أن خيارات الاتصال التي يتم تعيينها لتنتهي في 1 سنة أو أكثر في المستقبل تسمى ليبس ويمكن أن تكون وسيلة أكثر فعالية من حيث التكلفة للاستثمار في الأسهم المفضلة لديك. تذكر دائما أنه من أجل أن تشتري هذا يهو 40 أكتوبر خيار الاتصال، يجب أن يكون هناك شخص على استعداد لبيع لك هذا الخيار الدعوة. الناس شراء الأسهم وخيارات الدعوة يعتقدون أن سعر السوق سوف تزيد، في حين يعتقد الباعة (بنفس القدر من القوة) أن السعر سوف تنخفض. واحد منكم سوف يكون على حق والآخر سوف تكون خاطئة. يمكنك أن تكون إما مشتر أو بائع خيارات الاتصال. وقد تلقى البائع قسطا في شكل الخيار الأولي الذي دفعه المشتري (2 للسهم الواحد أو 200 لكل عقد في مثالنا)، وحصل على بعض التعويضات عن بيعك الحق في الاتصال بالسهم بعيدا عنه إذا أغلق سعر السهم فوق سعر الإضراب. سنعود إلى هذا الموضوع قليلا. الشيء الثاني الذي يجب أن تتذكره هو أن خيار المكالمة يمنحك الحق في شراء أسهم بسعر معين بحلول تاريخ معين، ويتيح لك خيار الشراء الحق في بيع أسهم بسعر معين بحلول تاريخ معين. يمكنك تذكر الفرق بسهولة من خلال التفكير في خيار الاتصال يسمح لك لاستدعاء الأسهم بعيدا عن شخص ما، وخيار وضع يسمح لك لوضع الأسهم (بيعه) لشخص ما. وهنا أفضل 10 مفاهيم الخيار يجب أن نفهم قبل اتخاذ أول التجارة الحقيقية الخاصة بك: في الوقت الحقيقي بعد ساعات ما قبل السوق أخبار فلاش اقتباس ملخص إقتباس الرسوم البيانية التفاعلية الإعداد الافتراضي يرجى ملاحظة أنه بمجرد إجراء اختيارك، فإنه سيتم تطبيق على جميع الزيارات المستقبلية إلى بورصة ناسداك. إذا كنت مهتما في أي وقت بالعودة إلى الإعدادات الافتراضية، يرجى تحديد الإعداد الافتراضي أعلاه. إذا كان لديك أي أسئلة أو واجهت أي مشاكل في تغيير الإعدادات الافتراضية الخاصة بك، يرجى البريد الإلكتروني إسفيدباكناسداك. الرجاء تأكيد اختيارك: لقد اخترت تغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس. ستصبح الآن الصفحة المستهدفة الافتراضية ما لم تغير التهيئة مرة أخرى، أو تحذف ملفات تعريف الارتباط. هل أنت متأكد من رغبتك في تغيير إعداداتك لدينا صالح أن نسأل الرجاء تعطيل مانع الإعلانات (أو تحديث إعداداتك للتأكد من تمكين جافا سكريبت وملفات تعريف الارتباط)، حتى نتمكن من الاستمرار في تزويدك أخبار السوق من الدرجة الأولى والبيانات التي قد تتوقعها منا. كيف يمكنني فعلا كسب المال من شراء الأسهم شرح قصير لكيفية البدء في كسب المال من الأسهم الاستثمار في الأسهم هي واحدة من أكثر جاذبية، وثبت، وطرق طويلة الأجل لكسب المال من الخاص بك رأس المال. من خلال اكتساب حصص ملكية في الشركات الحقيقية التي تنتج مبيعات حقيقية والربح من بيع المنتجات والخدمات الحقيقية للعملاء، ودفع سعر معقول بالنسبة لتلك الأرباح، وقد أظهرت التجربة مرارا وتكرارا يمكن للشخص أن تتراكم ثروة كبيرة. وايت باكيرت إيماج بانك جيتي إيماجيس تحديث أكتوبر 12، 2016 إذا كنت قد استمعت إلى وسائل الإعلام المالية، قد تحصل على الانطباع الخاطئ أن كسب المال من شراء الأسهم هو مسألة 34picking34 الأسهم الصحيحة، التداول بسرعة، يجري لصقها على شاشة الكمبيوتر أو التلفزيون، وقضاء أيامك هاجس حول ما لم مؤشر داو جونز الصناعي أو سامب 500 لم مؤخرا. لا شيء يمكن أن يكون أبعد عن الحقيقة. في الحقيقة، فإن سر كسب المال من شراء الأسهم والاستثمار في السندات قد تلخص من قبل الراحل بنيامين جراهام عندما كتب، 34 والمال الحقيقي في الاستثمار يجب أن تكون مصنوعة كما كان معظمها في الماضي ليس من شراء وبيع، ولكن من امتلاك وعقد الأوراق المالية، وتلقي الفائدة وتوزيعات الأرباح. والاستفادة من زیادة قیمتھا طویلة الأجل. 34 ولكي نكون أكثر تحديدا، نركز على العائد الكلي والاستثمار على المدى الطویل. وهو ما يعني عند أدنى حد ممكن، أن يشغل كل منصب جديد لمدة خمس سنوات. هذه هي الطريقة التي بنيت الثروة الحقيقية في سوق الأوراق المالية للخارج، والمستثمرين السلبيين. هكذا: لا يزال العديد من المستثمرين الجدد يفهمون الميكانيكا الفعلية وراء كسب المال من الأسهم التي تنشأ فيها الثروة فعلا أو كيف تعمل العملية برمتها. إذا كنت قد قضيت الكثير من الوقت على الموقع، ترى أننا نقدم الموارد على بعض المواضيع المتقدمة جدا تحليل البيانات المالية. والنسب المالية. استراتيجيات ضريبة الأرباح الرأسمالية، على سبيل المثال لا الحصر، ولكن هذا هو شيء مهم لمسح حتى انتزاع كوب ساخن من القهوة، والحصول على راحة في كرسي القراءة المفضلة لديك، واسمحوا لي أن المشي لكم من خلال نسخة مبسطة من كيف الصورة الكاملة يناسب معا. كسب المال من الأسهم يبدأ بشراء الملكية في الأعمال التجارية الحقيقية عند شراء حصة من الأسهم. كنت شراء قطعة من شركة. تخيل أن شركة هاريسون فودج، وهي شركة خيالية، لديها مبيعات 10،000،000 وصافي الدخل من 1،000،000. لجمع الأموال للتوسع، اقترب مؤسسو الشركة من بنك استثماري كان لهم بيع الأسهم للجمهور في الاكتتاب العام الأولي، أو الاكتتاب العام. ربما كانوا قد قالوا، حسنا، نحن لا نعتقد معدل النمو الخاص بك هو عظيم لذلك نحن ذاهبون إلى سعر هذا حتى أن المستثمرين في المستقبل سوف تكسب 9 على استثماراتهم بالإضافة إلى أي نمو تولد التي تعمل بها إلى حوالي 11،000،00043 قيمة للشركة بأكملها (11 مليون مقسوما على 1 مليون صافي الدخل 61 9 العائد على الاستثمار الأولي). الآن، سوف تفترض أن المؤسسين بيعت تماما بدلا من إصدار الأسهم للجمهور (للحصول على شرح للفرق، انظر الاستثمار الدرس 1: مقدمة إلى وول ستريت). كان بإمكان شركات التأمين أن تقول، نحن نرغب في أن يبيع السهم 25 سهم لكل سهم لأن ذلك يبدو بأسعار معقولة لذلك سنقوم بتخفيض الشركة إلى 440،000 قطعة، أو أسهم أسهم (440،000 سهم × 25 61 11،000،000.) وهذا يعني أن كل قطعة أو سهم من الأسهم يحق لها 2.72 من الربح (1،000،000 الربح 440،000 سهم القائمة 61 2.72 للسهم الواحد). ويعرف هذا الرقم باسم إبس الأساسية (قصيرة لأرباح السهم الواحد). وبعبارة أخرى، عندما كنت بو حصة من شركة هاريسون فودج، فإنك تشتري الحق في أرباحك التناسبية. هل كنت تحصل على 100 سهم ل 2،500، وكنت شراء 272 في الربح السنوي بالإضافة إلى أي نمو (أو خسائر) في المستقبل ولدت الشركة. إذا كنت تعتقد أن إدارة جديدة يمكن أن تسبب مبيعات الحلوى لتنفجر بحيث الأرباح النسبية الخاصة بك سيكون أعلى 5X في بضع سنوات، ثم وهذا سيكون استثمارا جذابا للغاية. كم من المال تقوم به من الأسهم سوف تعتمد على كيفية إدارة ومجلس الإدارة تخصيص رأس المال الخاص بك ما يدمر الوضع هو أنك لا ترى فعلا أن 2.72 في الربح الذي ينتمي لك. بدلا من ذلك، الإدارة ومجلس الإدارة لديها عدد قليل من الخيارات المتاحة لهم، والتي سوف تحدد نجاح المقتنيات الخاصة بك إلى حد كبير: يمكن أن نرسل لك توزيعات نقدية لبعض جزء أو كامل الربح الخاص بك. هذا هو أحد الطرق لإعادة رأس المال إلى المساهمين. يمكنك إما استخدام هذه النقدية لشراء المزيد من الأسهم أو الذهاب قضاء أي وسيلة تراها مناسبة. ويمكن إعادة شراء الأسهم في السوق المفتوحة وتدميرها. للحصول على شرح كبير لكيفية جعل هذا لك، غنية جدا على المدى الطويل، وقراءة الأسهم شراء ظهور: البيض الذهبي من قيمة المساهمين. ويمكنها إعادة استثمار الأموال في النمو المستقبلي من خلال بناء المزيد من المصانع أو المتاجر أو توظيف المزيد من الموظفين أو زيادة الإعلان أو أي عدد من النفقات الرأسمالية الإضافية التي من المتوقع أن تزيد الأرباح. وفي بعض الأحيان، قد يشمل ذلك البحث عن عمليات الاستحواذ والاندماج. ويمكن أن يعزز الميزانية العمومية عن طريق تخفيض الديون أو بناء الأصول السائلة. وهو الأفضل بالنسبة لك كمالك ذلك يعتمد كليا على معدل إدارة العودة يمكن أن تكسب من خلال إعادة استثمار أموالك. إذا كان لديك عمل هائل يعتقدون مايكروسوفت أو وول مارت في الأيام الأولى عندما كانت على حد سواء جزءا صغيرا من حجمها الحالي - دفع أي أرباح نقدية من المرجح أن يكون خطأ لأن تلك الأموال يمكن إعادة استثمارها بمعدل مرتفع. كانت هناك بالفعل أوقات خلال العقد الأول بعد أن نشرت وول مارت علنا ​​أنها حصلت على أكثر من 60 على حقوق المساهمين. هذا لا يصدق. (تحقق من ديوبريغريغاتيون دوبونت من روي لطريقة بسيطة لفهم ما يعنيه هذا.) هذه الأنواع من العوائد موجودة عادة فقط في حكايات حتى الآن، تحت إشراف سام والتون. استطاع بائع التجزئة القائم على بنتونفيل سحبه وجعل الكثير من الزميلة وسائقي الشاحنات والمساهمين الخارجيين غنيين بهذه العملية. بيركشاير هاثاواي لا تدفع أي أرباح نقدية في حين أن بانكورب الولايات المتحدة عازمة على إعادة أكثر من 80 رأس المال للمساهمين في شكل أرباح الأسهم وشراء الأسهم مرة أخرى كل عام. على الرغم من هذه الاختلافات، كلاهما لديه القدرة على أن تكون حيازات جذابة جدا بالسعر المناسب (وخاصة إذا كنت تولي اهتماما لوضع الأصول) شريطة أن التجارة بالسعر المناسب على سبيل المثال. وهي نسبة توزيع بي جي معقولة. شخصيا، وأنا أملك كل من هذه الشركات اعتبارا من وقت نشر هذا المقال و إد بالضيق إذا بدأت أوسب اتباع نفس الممارسات تخصيص رأس المال كما بيركشاير لأنه لا يملك نفس الفرص المتاحة له نتيجة للحظر في مكان ل البنوك القابضة. في نهاية المطاف، أي أموال تقوم بها من الأسهم الخاصة بك ينزل إلى يد مكونات العائد الكلي، بما في ذلك أرباح رأس المال وتوزيعات الأرباح الآن أن ترى هذا، من السهل أن نفهم أن ثروتك بنيت في المقام الأول من: زيادة في سعر السهم. على المدى الطويل، وهذا هو نتيجة لتقدير السوق زيادة الأرباح نتيجة التوسع في الأعمال أو إعادة شراء الأسهم. والتي تجعل كل حصة تمثل ملكية أكبر في الأعمال التجارية. وبعبارة أخرى، إذا نمت الأعمال التجارية التي لديها 10 أسهم سعر 20 لمدة 10 سنوات من خلال مزيج من التوسع وإعادة شراء الأسهم، فإنه ينبغي أن يكون ما يقرب من 620 للسهم الواحد في غضون عقد من الزمن نتيجة لهذه القوى على افتراض وول ستريت الحفاظ على نفس السعر - إلى نسبة الأرباح إلى الأرباح. أرباح الأسهم. عندما يتم دفع الأرباح لك في شكل أرباح، تتلقى فعلا نقدا عن طريق شيك في البريد، وديعة مباشرة في حساب الوساطة الخاص بك. أو التحقق من الحساب، أو حساب التوفير، أو في شكل أسهم إضافية يعاد استثمارها نيابة عنك. بدلا من ذلك، يمكنك التبرع أو إنفاق أو كومة هذه الأرباح النقدية نقدا. أحيانا، خلال فقاعات السوق، قد يكون لديك الفرصة لتحقيق الربح من خلال بيع لشخص ما لأكثر من الشركة يستحق. على المدى الطويل، ومع ذلك، فإن عائدات المستثمرين ترتبط ارتباطا لا ينفصم إلى الأرباح الكامنة الناتجة عن عمليات الشركات التي يملكها. لمعرفة المزيد عن هذه الموضوعات، وقراءة 3 طرق كنت فعلا كسب المال الاستثمار في الأسهم. قد تحتاج أيضا إلى التحقق من بلدي الاستثمار في الأسهم دليل.